Mercado futuro é uma boa alternativa de diversificação de carteira?

Veja como analisar o mercado futuro pode ser importante para os seus investimentos

O mercado futuro é uma plataforma onde os contratos futuros, uma forma de derivativo, são negociados. Nesse sentido, um contrato futuro representa um acordo para comprar ou vender uma quantidade específica de um bem particular em uma data futura, a um preço estabelecido previamente.

Dessa forma, o objeto desse contrato, ou ativo subjacente, pode ser uma mercadoria física ou um ativo financeiro. Por exemplo, considere os contratos futuros de soja negociados na B3, a bolsa de valores brasileira. Ao operar um desses contratos, o investidor está, na realidade, negociando o direito de comprar ou vender uma quantidade correspondente a 450 sacas de soja de 60 kg cada.

Para quem é o mercado de futuros

Para os investidores com maior tolerância ao risco, o Mercado Futuro representa uma excelente oportunidade de diversificar sua carteira e potencializar lucros. Além disso, para produtores, oferece uma espécie de seguro, estabelecendo o preço de venda futuro de suas commodities. Assim, o alto volume de transações nesse mercado supera aquele encontrado no mercado de ações, garantindo uma elevada liquidez dos ativos.

Com isso, os contratos futuros conferem uma notável vantagem ao proporcionar previsibilidade e proteção ao investidor. Além disso, permitem que os investidores se exponham a uma gama diversificada de mercados, ampliando suas possibilidades de atuação e aumentando o potencial de retorno sobre o investimento.

O iHUB Lounge possui uma área exclusiva com e-books e planilhas para você multiplicar os seus ganhos como investidor. A sua entrada na plataforma é gratuita clicando aqui!

Exemplo com Ibovespa Futuro 

O Ibovespa Futuro opera com base na expectativa de pontos do índice principal da Bolsa de Valores. Para facilitar a compreensão do seu funcionamento, consideremos um exemplo. Imagine que o Índice Bovespa esteja atualmente em 90.000 pontos e um contrato futuro seja negociado para vencer em uma determinada data, com uma projeção de 100.000 pontos. 

Neste caso, o contrato futuro está sendo negociado com ágio, uma vez que a cotação futura está superior à atual. Já em casos onde a cotação futura é inferior à vista, o contrato futuro está negociando com deságio.

Em operações de Day Trade, para determinar se o investidor obterá lucro, é necessário calcular a diferença entre os preços de compra e venda no momento em que a posição é zerada. Se o preço médio de compra for menor que o de venda, o investidor terá lucro na operação. 

Em operações normais, é preciso calcular a soma dos ajustes diários até o encerramento da posição. Se a soma de todos os ajustes for positiva, o investidor também terá lucro na operação.

Por fim, é importante salientar que as operações no mercado futuro são finalizadas por liquidação financeira. Enquanto a operação estiver em aberto, os lucros ou prejuízos potenciais são calculados diariamente, no que é conhecido como ajuste diário. Essa prática permite que o investidor acompanhe o desempenho da operação dia após dia, permitindo maior controle sobre a mesma.

Possíveis estratégias com os futuros visando diluição de riscos e diversificação

Primeiramente, vale destacar que o preço de cada contrato futuro é determinado com base nas expectativas do mercado sobre o valor do ativo na data de vencimento do contrato. Dessa forma, as oscilações nos preços refletem as variações na percepção do mercado sobre o valor futuro, proporcionando uma dinâmica de investimento interessante e complexa.

O hedge é uma estratégia frequentemente empregada em investimentos como o Ibovespa Futuro, que visa proteger a carteira de investimentos contra as flutuações e volatilidade do mercado. O uso de contratos futuros como ferramenta de hedge permite que os investidores se beneficiem mesmo em cenários de queda do mercado, proporcionando um meio de balancear ganhos e perdas.

Exemplificando 

Para melhor ilustrar, consideremos a seguinte situação: se o mercado experimentar uma queda, o investidor lucra com o hedge, embora possa haver perdas relacionadas à depreciação de suas ações. 

Por outro lado, se o mercado sobe, o investidor pode perder com o hedge, mas lucra com a valorização de suas ações. Assim, a estratégia de hedge ajuda a atenuar a volatilidade, proporcionando maior estabilidade à carteira.

Além disso, a especulação, outra estratégia frequentemente adotada, envolve prever a direção futura do índice e lucrar com o contrato futuro com base nessa projeção. Neste caso, muitos investidores recorrem à análise técnica, que emprega padrões gráficos na tentativa de antecipar movimentos de alta ou queda no mercado futuro. Em suma, essa abordagem pode ser complexa e arriscada, mas também potencialmente lucrativa.

Ficou com alguma dúvida sobre o mercado futuro? Através do formulário abaixo, o nosso time de especialistas pode ajudar você a compreender melhor os ganhos que o mercado futuro pode trazer para a sua carteira. Entre em contato e entenda melhor!